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美联储紧急降息:贵金属收益大涨 原油金属涨跌互现

发布时间:2020-03-04 来源:原创 作者:冠通期货
芝加哥农产品期价3月3日全线上涨,其中,美豆收涨超1.5%。国际油价3日宽幅震荡,冲高回落,收盘时涨跌不一。其中WTI原油收盘上涨0.43美元,收于每桶47.18美元;布伦特原油收盘下跌0.04美元,收于每桶51.86美元。美联储紧急降息50个基点提振纽约金价大幅跳涨,收盘比前一交易日上涨49.6美元,收于每盎司1644.4美元。受美联储降息及新冠病毒蔓延共同影响,伦敦金属交易所基本金属期货价格3日涨跌互现。

【农产品】

芝加哥期货交易所玉米、小麦和大豆期价3日全线上涨。当天,芝加哥期货交易所玉米市场交投最活跃的5月合约收于每蒲式耳3.8125美元,比前一交易日上涨5.75美分,涨幅为1.53%;小麦5月合约收于每蒲式耳5.2725美元,比前一交易日上涨4美分,涨幅为0.76%;大豆5月合约收于每蒲式耳9.035美元,比前一交易日上涨2.5美分,涨幅为0.28%。分析人士认为,交易者的技术性买入,以及美联储当天宣布降息以及其他国家各种经济刺激措施,推动玉米、小麦和大豆期价都出现上涨。当天上午,美联储宣布紧急降息50个基点,以应对新冠病毒带来的日益严重的经济威胁。INTL FCStone公司首席商品经济学家Arlan Suderman表示,当天对于谷类和大豆市场最大的支持来自于各国中央银行刺激经济措施,以抵消新冠肺炎对经济的不利影响。

【能源】

尽管美联储在3日上午紧急降息50个基点以提振市场人气,但国际原油期货价格3日早盘仍高开后震荡回落,收盘时涨跌互现。截至当天收盘时,纽约商品交易所4月交货的轻质原油期货价格上涨0.43美元,收于每桶47.18美元,涨幅为0.92%。而同日5月交货的伦敦布伦特原油期货价格则下跌0.04美元,收于每桶51.86美元,跌幅为0.07%。盘中两者一度分别上涨4.08%和3.85%。

瑞穗金融集团能源期货业务负责人Bob Yawger表示,原油期货当日在美联储宣布降息后显著上涨,但由于交易员把美联储降息看新冠做疫情比很多想象的更为严重的信号,油价走势很快调转方向。价格期货集团高级分析师菲尔·弗林也表示,美联储当日的紧急降息是疫情对经济冲击可能大于预期的迹象。尽管有很多不确定性,但最终降息将会令市场稳定,如果油价在后市出现反抽并不令人意外。

不过,在线外汇交易平台Oanda高级市场分析师Edward Moya表示,能源市场认为油价已经处于底部,全球决策者不会令人失望,欧佩克与伙伴国将会在本周决定至少把减产力度增大100万桶/日。欧佩克与伙伴国扩大减产的力度可能是下一步影响油价的决定因素。奥地利JBC能源在3日发布的报告说,国际石油实货市场和金融市场关于市场供需的看法差异看起来在变大,实货市场交易员认为市场没有那么悲观,期货市场的近期低硫汽油期货合约仍为贴水反映了市场并没有过剩;金融市场参与者这面临股市的大跌,并担忧利比亚原油重回市场。如果欧佩克与合作伙伴在本周部长级会议上宣布把减产量提高60万桶/日或100万桶/日,在假设利比亚于5月份恢复原油供应的情况下,这仍有可能让国际石油市场供应在春季和夏季变得过于紧张。

【金属】

纽约商品交易所黄金期货市场交投最活跃的4月黄金期价3日比前一交易日上涨49.6美元,收于每盎司1644.4美元,涨幅为3.11%。市场分析人士说,美国联邦储备委员会宣布将联邦基金利率目标区间下调50个基点,以及美元走弱,是当天黄金期价大幅上涨的主要原因。加拿大皇家银行财务管理总经理George Gero表示,黄金的上扬与美联储降息以及全球经济前景走低有很大关系,加上当天美国两党总统候选人的超级星期二,使得购买者的避险需求增加。交易网站Kitco.com的高级分析师Jim Wyckoff在当天的分析报告中写道,在7国集团就应对新冠病毒并没有提出具体措施,对于黄金的避险需求就随之增加了。当天,5月交割的白银期货价格上涨44.9美分,收于每盎司17.188美元,涨幅为2.68%;4月交割的白金期货价格上涨9.9美元,收于每盎司869.3美元,涨幅为1.15%。

受美联储降息及新冠病毒蔓延共同影响,伦敦金属交易所基本金属期货价格3日涨跌互现。其中,3个月期铜价格从一周高点回落,收于每吨5660美元,比前一交易日下跌63美元,跌幅为1.10%。该交易员表示,美联储或协同的货币宽松政策不一定会帮助中国以外的铜需求,库存增加后将对库存构成压力。凯投宏观首席大宗商品经济学家Caroline Bain表示,由于需求下降,已经下修了基本金属的价格预测,但仍然预计年底前价格将上涨。她预计,到2020年底,铜价将升至每吨6200美元。金属分析师威廉。亚当斯表示,在周一强劲反弹后,伦敦金属交易所基本金属回吐了部分涨幅。他说:“考虑到从中国出口首次中断到到达目的地之间的时间延迟,预计全球制造业受到的打击仍将继续,这将进一步损害需求。反弹将受到限制。”当天上午,美联储宣布紧急降息50个基点,以应对新冠病毒带来的日益严重的经济威胁。不过,市场分析认为表示,美联储降息是为了增强对本已放缓的全球经济的信心,但真实效果却相反。

其他金属方面,截至当天收盘,3个月期铝收于每吨1728美元,比前一交易日上涨11.5美元,涨幅为0.67%。3个月期镍收于每吨12685美元,比前一交易日上涨5美元,涨幅为0.04%。3个月期铅收于每吨1836美元,比前一交易日下跌16.5美元,跌幅为0.89%。3个月期锡收于每吨16715美元,比前一交易日上涨125美元,涨幅为0.75%。3个月期锌收于每吨1988.5美元,比前一交易日下跌37.5美元,跌幅为1.85%。

【日内重点关注】

找钢网公布钢铁库存及厂库

钢谷网公布中西部城市钢铁社会库存及厂库

08:30 澳大利亚第四季度GDP年率

09:45 中国2月财新服务业PMI

15:30 瑞士2月CPI月率

16:50 法国2月服务业PMI终值

16:55 德国2月服务业PMI终值

17:00 欧元区2月服务业PMI终值

17:30 英国2月服务业PMI

18:00 欧元区1月零售销售月率

21:00 欧盟财长与欧洲央行召开会议

21:15 美国2月ADP就业人数

22:45 美国2月Markit服务业PMI终值

23:00 加拿大央行公布利率决议

23:00 美国2月ISM非制造业PMI